2010年6月新疆被納入全國第二批跨境貿(mào)易人民幣結(jié)算試點(diǎn)地區(qū)，10月又成為全國首個開展跨境直接投資人民幣結(jié)算試點(diǎn)的省區(qū)。新疆跨境貿(mào)易人民幣業(yè)務(wù)經(jīng)過兩年多的發(fā)展，業(yè)務(wù)種類已經(jīng)由貨物貿(mào)易擴(kuò)展到服務(wù)貿(mào)易、其他經(jīng)常項(xiàng)下、跨境直接投資、境外融資、貸款、人民幣購售等，跨境業(yè)務(wù)范圍拓展到多個國家，包括毗鄰國家和非毗鄰國家，跨境人民幣銀行結(jié)算渠道不斷拓寬。

　　摘要：跨境人民幣結(jié)算試點(diǎn)以來，新疆跨境人民幣業(yè)務(wù)有了較快的發(fā)展，業(yè)務(wù)種類也逐步豐富，但也存在結(jié)構(gòu)性的問題。本文結(jié)合對有關(guān)金融機(jī)構(gòu)的調(diào)查，就新疆跨境人民幣結(jié)算業(yè)務(wù)結(jié)構(gòu)及成因進(jìn)行了分析，并提出相關(guān)建議。

　　關(guān)鍵詞：58期刊網(wǎng),跨境人民幣結(jié)算,邊境貿(mào)易

　　一、新疆跨境人民幣結(jié)算業(yè)務(wù)總體情況

　　截至2012年末，新疆已經(jīng)與英國、俄羅斯、新加坡、韓國等44個國家和地區(qū)開展了跨境人民幣業(yè)務(wù)，累計(jì)**跨境人民幣結(jié)算782億元，其中貨物貿(mào)易人民幣結(jié)算量達(dá)675億元，2012年當(dāng)年貨物貿(mào)易跨境人民幣結(jié)算量491.6億元，占同期海關(guān)貨物進(jìn)出口總額的31%，超出全國平均水平23個百分點(diǎn)。截至2012年末累計(jì)**服務(wù)貿(mào)易及其它經(jīng)常項(xiàng)目結(jié)算量40.5億元，新疆資本項(xiàng)下人民幣結(jié)算業(yè)務(wù)量突破60億元�？缇城逅闱�道進(jìn)一步暢通，直接清算網(wǎng)絡(luò)已覆蓋巴基斯坦、吉爾吉斯等多個國家和地區(qū)。

　�。ㄒ唬┛缇橙嗣駧沤Y(jié)算數(shù)量增長迅速，增速保持較高水平。2010年6月新疆被納入試點(diǎn)地區(qū)，跨境貿(mào)易人民幣業(yè)務(wù)剛剛起步，**跨境人民幣結(jié)算筆數(shù)較少，結(jié)算量不足50億元。經(jīng)過兩年的發(fā)展，2012年跨境人民幣業(yè)務(wù)量是2010年的12倍，2011年的3倍，年均增速高達(dá)247%。

　�。ǘ�）人民幣跨境結(jié)算項(xiàng)目范圍迅速擴(kuò)大。2010年6月新疆跨境人民幣業(yè)務(wù)僅為貨物貿(mào)易項(xiàng)下，短短兩年人民幣跨境業(yè)務(wù)順應(yīng)市場主體需求，迅速擴(kuò)展到服務(wù)貿(mào)易、其他經(jīng)常項(xiàng)下、跨境直接投資、擔(dān)保、貿(mào)易融資、人民幣購售、境外貸款等。結(jié)算方式由簡單的進(jìn)出口貨物到現(xiàn)匯收付款發(fā)展到預(yù)收、預(yù)付、進(jìn)口信用證、備用信用證、保函等多種方式。跨境業(yè)務(wù)范圍拓展到多個國家，包括毗鄰國家和非毗鄰國家，業(yè)務(wù)涉及主體包括外貿(mào)企業(yè)、個人、行政事業(yè)單位等。

　　（三）直接結(jié)算渠道初步建立。新疆轄內(nèi)商業(yè)銀行建立了與部分國家地區(qū)直接結(jié)算渠道，工商銀行、中國銀行在新疆周邊國家設(shè)立了兩家境外分支機(jī)構(gòu)，嘗試為企業(yè)提供規(guī)范的銀行結(jié)算服務(wù)。截至2012年末，吉爾吉斯斯坦、塔吉克斯坦等7個國家的境外銀行分別在新疆轄內(nèi)商業(yè)銀行開立了人民幣同業(yè)往來賬戶，11個國家和地區(qū)的境外企業(yè)在新疆轄區(qū)各商業(yè)銀行開立非居民人民幣結(jié)算賬戶。

　　（四）跨境貿(mào)易融資等表外創(chuàng)新業(yè)務(wù)發(fā)展迅速。自2011年資本項(xiàng)下跨境人民幣業(yè)務(wù)逐步開展以來，隨著新疆跨境貿(mào)易人民幣結(jié)算規(guī)模的擴(kuò)大，人民幣協(xié)議付款、海外代付、出口訂單融資等貿(mào)易融資表外創(chuàng)新業(yè)務(wù)迅速發(fā)展。截至2012年末，新疆跨境人民幣融資結(jié)算量已超過15億元人民幣，占全疆跨境貨物貿(mào)易人民幣業(yè)務(wù)總量2.2%，為進(jìn)出口企業(yè)提供多種渠道的資金支持，也為新疆外貿(mào)企業(yè)節(jié)省了相關(guān)的匯兌、匯率損失及融資費(fèi)用。

　　二、新疆跨境人民幣業(yè)務(wù)結(jié)構(gòu)分析

　�。ㄒ唬┬陆�跨境人民幣業(yè)務(wù)地域結(jié)構(gòu)分析。長期以來新疆對外貿(mào)易主要以周邊國家為主，這與新疆毗鄰國家眾多的地域特點(diǎn)緊密相關(guān)。2012年末新疆對外貿(mào)易達(dá)251.7億美元，其中與貿(mào)易量前三位的毗鄰國家哈薩克斯坦、吉爾吉斯和塔吉克斯坦貿(mào)易額達(dá)166.13億美元，占同期對外貿(mào)易的66%，而同期對哈薩克斯坦、吉爾吉斯和塔吉克斯坦貿(mào)易中使用人民幣結(jié)算額占新疆與三個國家貿(mào)易額比重不足1%。截至2012末，與新疆毗鄰的蒙古、俄羅斯、哈薩克斯坦、吉爾吉斯、塔吉克斯坦等8個國家跨境人民幣業(yè)務(wù)結(jié)算額占全疆跨境人民幣結(jié)算額的2%，而新疆與香港地區(qū)人民幣跨境結(jié)算量占新疆跨境人民幣結(jié)算額高達(dá)86.5%，呈現(xiàn)出跨境人民幣業(yè)務(wù)向香港地區(qū)高度集中的特點(diǎn)。

　�。ǘ�）跨境貿(mào)易人民幣結(jié)算收支結(jié)構(gòu)分析。新疆跨境貿(mào)易人民幣結(jié)算服務(wù)涉及化工產(chǎn)品、機(jī)械設(shè)備、水泥、鋼材、建筑材料等多個行業(yè)領(lǐng)域。截至2012年末，新疆跨境貿(mào)易人民幣收入約占跨境收支總額不足5%；跨境貿(mào)易支出約占跨境收支總額的90%以上，跨境實(shí)際收支逆差較高，跨境支出金額是收入金額的5.7倍，人民幣呈現(xiàn)盡流出態(tài)勢。

　　（三）跨境人民幣結(jié)算業(yè)務(wù)項(xiàng)目結(jié)構(gòu)分析。截至2012年末，新疆經(jīng)常項(xiàng)目跨境結(jié)算額超過700億元人民幣，是跨境人民幣結(jié)算業(yè)務(wù)的主體。其中貨物貿(mào)易結(jié)算額占經(jīng)常項(xiàng)目結(jié)算額的90%以上，而服務(wù)貿(mào)易和其他經(jīng)常項(xiàng)目結(jié)算額合計(jì)占比不足10%；資本項(xiàng)下跨境人民幣結(jié)算額占跨境人民幣結(jié)算總額的比重較低，其中跨境直接投資占資本項(xiàng)下跨境人民幣結(jié)算額超過80%，而境外貸款、貿(mào)易融資等其他資本項(xiàng)下業(yè)務(wù)結(jié)算量合計(jì)占比近20%。

　�。ㄋ模┛缇橙嗣駧沤Y(jié)算方式分析。從結(jié)算、清算方式來看，目前新疆跨境人民結(jié)算出現(xiàn)電匯、信用證、托收、保函等多種結(jié)算方式。結(jié)算以電匯方式為主，電匯結(jié)算筆數(shù)占結(jié)算總比數(shù)的95%，信用證、保函等其他結(jié)算方式使用較少，結(jié)算工具和方式較為單一。截至2012年末，新疆轄區(qū)銀行實(shí)際收付中通過代理行和清算行模式**的業(yè)務(wù)金額分別占23%和70%。

　　根據(jù)以上跨境人民幣業(yè)務(wù)結(jié)構(gòu)分析，可以看出新疆跨境人民幣業(yè)務(wù)發(fā)展迅速，總量增長快，業(yè)務(wù)種類逐步豐富，但業(yè)務(wù)發(fā)展不均衡。表現(xiàn)為：地域結(jié)構(gòu)不平衡——跨境人民幣業(yè)務(wù)往來突出體現(xiàn)為與新疆貿(mào)易量較少的香港地區(qū)，周邊國家與新疆外貿(mào)量較大，但人民幣結(jié)算比重較低；收支結(jié)構(gòu)不平衡——進(jìn)口與出口業(yè)務(wù)發(fā)展不平衡，進(jìn)口支付遠(yuǎn)高于出口收入，收支呈現(xiàn)大額逆差；項(xiàng)目結(jié)構(gòu)不均衡——經(jīng)常與資本業(yè)務(wù)發(fā)展不均衡，經(jīng)常項(xiàng)目跨境收付是跨境人民幣業(yè)務(wù)的主體，占比約90%以上，資本項(xiàng)下結(jié)算量較小，且經(jīng)常項(xiàng)目下貨物貿(mào)易占主要比重，資本項(xiàng)目下以外商投資業(yè)務(wù)為主，項(xiàng)目結(jié)構(gòu)單一且分布不均衡。三、跨境人民幣業(yè)務(wù)發(fā)展不平衡的因素分析

　�。ㄒ唬┚惩馊嗣駧糯媪可�，通過向中方融資獲得人民幣資金有限，導(dǎo)致短期內(nèi)難以實(shí)現(xiàn)出口收取人民幣。目前新疆人民幣流出到境外主要是通過來新疆采購貨物的周邊國家客商，將未用完的人民幣現(xiàn)金攜帶出境。雖然新疆對外貿(mào)易中旅購貿(mào)易比重較大，占外貿(mào)總額的50%以上，且基本采用現(xiàn)鈔結(jié)算，而現(xiàn)行政策規(guī)定人民幣攜帶出入境限額為2萬元，無法滿足境外客商旅購貿(mào)易的采購資金需求，人民幣通過民間渠道流出較少，導(dǎo)致人民幣在境外的存量較少。另外據(jù)銀行反映，新疆周邊國家商業(yè)銀行資本金少，規(guī)模較小、資信不高，信用評級較低，銀行破產(chǎn)風(fēng)險(xiǎn)較大，且周邊國家企業(yè)信用評級也較低，中方銀行規(guī)避風(fēng)險(xiǎn)手段不足，難以開展對其金融機(jī)構(gòu)和企業(yè)的人民幣貸款和授信融資，進(jìn)而制約了周邊國家通過貸款融資方式獲得人民幣數(shù)量，因而使得中方出口收取人民幣難以實(shí)現(xiàn)。

　　（二）周邊國家對人民幣認(rèn)可程度低，套算匯率匯差較大導(dǎo)致人民幣結(jié)算數(shù)量低。新疆周邊國家（除蒙古外）尤其是中亞國家受西方文化影響相對較多，在宗教、思維、生活習(xí)俗等方面，更易接受歐美國家的經(jīng)濟(jì)發(fā)展理念，其在心理上更傾向于向歐洲國家靠攏，在這種文化和心理的影響下，對人民幣的認(rèn)可度不高。另外中亞國家的掛牌匯率與國內(nèi)掛牌匯率存在匯差，因人民幣為非完全自由可兌換貨幣，除2011年6月中國銀行新疆分行、工商銀行新疆分行及其部分分支機(jī)構(gòu)加掛人民幣和哈薩克斯坦堅(jiān)戈兌換牌價(jià)外，新疆與周邊其他大多數(shù)國家沒有建立直接貨幣兌換匯率機(jī)制，都是通過美元進(jìn)行套算，在部分國家如吉爾吉斯和巴基斯坦，人民幣兌美元的匯率在中方高于境外，如國內(nèi)的匯率是1美元兌換6.4元人民幣，吉爾吉斯的套算匯率為1美元兌換7元左右人民幣。據(jù)銀行介紹，這兩國外方客商收入人民幣并在其本國經(jīng)過兩次匯兌為索姆（或巴盧比）的金額數(shù)要低于從中方收入美元在其本國兌換為索姆（或巴盧比）的金額數(shù)，而新疆周邊的中南亞國家對美元兌換大多不加限制，本幣與美元的兌換十分便利。人民幣的流動性與美元相比較相對較差，為了匯兌使用的便利和避免人民幣兌美元在兩國匯率差不同的損失，境外客商更愿意使用美元，而不愿持有人民幣，最終導(dǎo)致新疆周邊國家人民幣結(jié)算量較低。

　�。ㄈ�）與周邊國家直接清算渠道單一，影響跨境人民幣業(yè)務(wù)對周邊國家的開展�？旖莸那逅闱�道是人民幣跨境結(jié)算規(guī)模擴(kuò)大的前提和基礎(chǔ)，完善的清算系統(tǒng)能夠直接降低人民幣作為跨境支付結(jié)算的交易成本。但目前新疆與周邊國家跨境人民幣直接清算渠道仍然較為單一，跨境人民幣業(yè)務(wù)清算渠道主要基于人行大額支付系統(tǒng)，境外參與行只局限于少數(shù)國家。周邊國家僅巴基斯坦、俄羅斯、吉爾吉斯斯坦和塔吉克斯坦等4個國家境外銀行在新疆開立了人民幣同業(yè)往來賬戶，新疆僅中國銀行、國家開發(fā)銀行、農(nóng)行等6家商業(yè)銀行通過與境外金融機(jī)構(gòu)建立代理賬戶行關(guān)系搭建直接清算渠道，而其它商業(yè)銀行未建立任何清算渠道。據(jù)這些銀行反映，中方銀行若在周邊國家開立同業(yè)往來賬戶，必須充分了解境外銀行機(jī)構(gòu)的詳細(xì)情況，以保障開立賬戶存放資金的安全，而中方商業(yè)銀行缺乏獲取周邊國家信息渠道，對周邊國家的經(jīng)濟(jì)金融等相關(guān)政策及金融機(jī)構(gòu)情況缺乏了解，難以選擇優(yōu)質(zhì)銀行建立直接代理行或賬戶行的合作關(guān)系。而借助于已建立直接清算渠道的其他銀行開展人民幣跨境結(jié)算，則存在泄漏本行客戶的信息風(fēng)險(xiǎn)和收取費(fèi)用的相關(guān)問題，對企業(yè)以人民幣結(jié)算帶來不便，直接導(dǎo)致本行人民幣跨境結(jié)算成本增加�？梢娗逅闱�道成為制約銀行機(jī)構(gòu)推進(jìn)新疆周邊國家跨境人民幣結(jié)算業(yè)務(wù)的瓶頸。

　�。ㄋ模┱�策的循序漸進(jìn)決定了新疆跨境人民幣業(yè)務(wù)發(fā)展的不均衡性�？缇橙嗣駧沤Y(jié)算試點(diǎn)從2009年7月《跨境貿(mào)易人民幣結(jié)算試點(diǎn)管理辦法》正式對外公布，全國僅有4個城市先行開展試點(diǎn)，到2010年6月擴(kuò)大到20個省市，2011年7月擴(kuò)大到全國范圍，經(jīng)常項(xiàng)下跨境人民幣業(yè)務(wù)基本全面開放。從2011年1月境外直接投資人民幣結(jié)算試點(diǎn)管理辦法到2011年10月《外商直接投資人民幣結(jié)算業(yè)務(wù)管理辦法》的公布，跨境人民幣業(yè)務(wù)由經(jīng)常項(xiàng)下繼續(xù)向資本項(xiàng)目延伸，政策范圍逐步擴(kuò)大。新疆作為8個邊境省區(qū)之一，跨境人民幣試點(diǎn)業(yè)務(wù)始于2010年6月，但出口僅限于毗鄰8個國家，2011年7月新疆獲得出口試點(diǎn)企業(yè)政策，但試點(diǎn)名單未確定。2012年試點(diǎn)企業(yè)政策進(jìn)行調(diào)整，對所有具有進(jìn)出口經(jīng)營權(quán)的企業(yè)均可以開展跨境人民幣結(jié)算業(yè)務(wù)，不再限定出口國家地域范圍，因新疆貨物貿(mào)易出口人民幣結(jié)算業(yè)務(wù)發(fā)展受到前期政策一定限制，出口人民幣結(jié)算業(yè)務(wù)發(fā)展較為緩慢。另一方面新疆企業(yè)規(guī)模普遍較小，大型企業(yè)比重較低，資金實(shí)力較弱，境外投資需求較少，而新疆石油、礦產(chǎn)資源豐富，對外商產(chǎn)生較大吸引力，因此新疆外商投資比重較高。

　　四、相關(guān)建議

　　（一）加強(qiáng)與周邊國家溝通協(xié)調(diào)和信息交流。繼續(xù)加強(qiáng)與周邊國家貨幣當(dāng)局的金融合作和交流，開展政策信息的交流和溝通，提高人民幣境外認(rèn)知度。幫助中方金融機(jī)構(gòu)及時獲得周邊國家金融機(jī)構(gòu)信息，有效解決金融合作中相關(guān)問題。積極引導(dǎo)雙方邊境地區(qū)商業(yè)銀行開展洽談和協(xié)商，共同對匯率安排、套算匯差、資金清算等問題進(jìn)行商討，切實(shí)解決跨境貿(mào)易人民幣結(jié)算推進(jìn)過程中的實(shí)際問題。

　　（二）完善機(jī)構(gòu)體系，拓寬清算渠道，豐富跨境人民幣結(jié)算服務(wù)產(chǎn)品，提高結(jié)算效率。一是爭取邊境省區(qū)優(yōu)惠政策，降低境外金融機(jī)構(gòu)準(zhǔn)入條件，盡可能引入境外銀行在新疆境內(nèi)設(shè)立辦事機(jī)構(gòu)或分支機(jī)構(gòu)。二是積極發(fā)展壯大地方性金融機(jī)構(gòu)，鼓勵其走出去，在新疆周邊國家設(shè)立分支機(jī)構(gòu)。三是支持各銀行根據(jù)新疆外貿(mào)企業(yè)不同特點(diǎn)加大跨境人民幣結(jié)算相關(guān)產(chǎn)品的差異化創(chuàng)新，進(jìn)一步擴(kuò)大跨境人民幣業(yè)務(wù)種類，加強(qiáng)與境外銀行業(yè)務(wù)往來，增加開立境外人民幣結(jié)算賬戶數(shù)量，拓寬跨境人民幣直接結(jié)算渠道，提高境內(nèi)外企業(yè)貿(mào)易結(jié)算效率。四是以中哈霍爾果斯合作中心為平臺，鼓勵外方金融機(jī)構(gòu)進(jìn)駐合作中心，在中心內(nèi)加掛周邊國家小幣種貨幣牌價(jià)形成直接匯率、互設(shè)賬戶，建立多種形式直接清算渠道。

　�。ㄈ�）積極擴(kuò)大周邊國家人民幣業(yè)務(wù)量。爭取國家政策支持，多種渠道擴(kuò)大境外人民幣來源，提高人民幣攜帶出入境的限額，鼓勵新疆個體商戶、個人攜帶人民幣現(xiàn)鈔出境，促進(jìn)周邊國家旅購貿(mào)易人民幣現(xiàn)鈔結(jié)算，推動人民幣通過民間渠道流入周邊國家。充分利用好境外直接投資政策，擴(kuò)大人民幣境外投資，對境外進(jìn)口商提供人民幣融資，給境外發(fā)放人民幣貸款，提高其進(jìn)口商購買力和人民幣的使用量。通過貨幣互換，向周邊國家提供人民幣流動性支持，解決周邊國家人民幣存量問題。充分發(fā)揮國家開發(fā)銀行作為上合組織銀聯(lián)體成員行的優(yōu)勢，鼓勵其與新疆周邊國家的成員行之間開展人民幣融資、銀行間貨幣互換等業(yè)務(wù)。（四）努力促進(jìn)跨境人民幣業(yè)務(wù)均衡發(fā)展。結(jié)合新疆實(shí)際，深入理解、積極落實(shí)最新貿(mào)易政策，為企業(yè)提供貿(mào)易和投資的便利條件，建議有關(guān)部門出臺扶持、優(yōu)惠政策，給以人民幣結(jié)算完成進(jìn)出口貨物的企業(yè)獎勵和補(bǔ)貼，以鼓勵企業(yè)選擇使用人民幣計(jì)價(jià)結(jié)算的積極性，進(jìn)一步擴(kuò)大出口人民幣結(jié)算業(yè)務(wù)規(guī)模，促進(jìn)新疆進(jìn)出口人民幣結(jié)算業(yè)務(wù)均衡發(fā)展。

　　參考文獻(xiàn)

　　[1]郝建軍，王大賢.第三方網(wǎng)上跨境支付存在的問題與政策性建議[J].中國信用卡，2010，（16）：67-69。

　　[2]李東榮.穩(wěn)步推進(jìn)跨境人民幣業(yè)務(wù)促進(jìn)貿(mào)易投資便利化[J].西部金融，2012，（4）：4-5。

　　[3]張彥.我國跨境人民幣業(yè)務(wù)的進(jìn)程和政策建議[J].西部金融，2012，（8）：47-51。

　　[4]張遠(yuǎn)軍.中俄間人民幣跨境流通的理論與實(shí)證研究[J].金融研究，2011，（6）：35-42。

　　[5]朱蘇榮.新疆跨境資金流動的順周期性[J].中國金融，2011，（1）：78-80。

轉(zhuǎn)載請注明來自：http://www.jinnzone.com/yinhanglw/40518.html